期权基础公式.doc

期货从业资格考试 计算题总结一

1.有关期转现的计算期转现与到期交割的盈亏比较

首先期转现通过“平仓价”一般题目会告知双方的“建仓价”在期货市场对冲平仓。此过程中买方及卖方交易可不是在这二者之间进行的哦会产生一定的盈亏。

第二步双方以“交收价”进行现货市场内的现货交易。

则最终买方的实际购入价=交收价-期货市场盈亏在期转现方式下 卖方的实际销售价=交收价+期货市场盈亏在期转现方式下

另外在到期交割中卖方还存在一个“交割和利息等费用”的计算

即对于卖方来说如果“到期交割”那么他的销售成本为 实际销售成本=建仓价-交割成本在到期交割方式下

而买方则不存在交割成本因为买方不需要储存货物

2.有关期货买卖盈亏及持仓盈亏的计算

细心一些分清当日盈亏与当日开仓或当日持仓盈亏的关系 当日盈亏=平仓盈亏+持仓盈亏 =平历史仓盈亏+平当日仓盈亏+历史持仓盈亏+当日开仓持仓盈亏

期货从业资格考试 计算题总结二

3.有关基差交易的计算 A。弄清楚基差交易的定义 B。买方叫价方式一般与卖期保值配合卖方叫价方式一般与买期保值配合 C。最终的盈亏计算可用基差方式表示、演算。

4.将来值、现值的计算金融期货一章的内容 将来值=现值x1+年利率x年数 A。一般题目中会告知票面金额与票面利率则以这两个条件即可计算出 将来值=票面金额x1+票面利率假设为1年期 B。因短期凭证一般为3个月期计算中会涉及到1年的利率与3个月1/4年的利率的折算

5.中长期国债的现值计算针对5、10、30年国债以复利计算 P=(MR/2)X[1-书上有公式 M为票面金额R为票面利率半年支付一次 市场半年利率为r预留计息期为n次  期货从业资格考试 计算题总结三